Take profit что это
Как выставлять Take Profit правильно
Выход из сделки зачастую важнее входа. Все мы постоянно слышим о том, что торговать без стопов нельзя, но при этом взятию прибыли – ордеру Take Profit уделяется слишком мало внимания.
Пришло время исправить это недоразумение. В сегодняшнем материале речь пойдет о важности тейк профита, методах его расчета, можно торговать без тейков и… еще несколько критически важных нюансов.
Что такое Тейк профит и для чего он выставляется?
Take Profit – это отложенный приказ на закрытие позиции после достижения ценой определенного уровня. Он выставляется для того, чтобы не упустить прибыль, даже если цена актива «зацепила» целевой уровень лишь на секунду. Тейк профит позволяет систематизировать торговлю и не дает эмоциям (жадности и надежде на то, что цена и дальше будет идти в нужном направлении) помешать трейдеру взять намеченную прибыль.
Закрытие сделки происходит следующим образом:
Таким образом – трейдер сумел не только открыть сделку в нужном направлении, но и забрать прибыль как раз в тот момент, когда тренд закончился. Конечно, поймать все движение, от начала до конца, получается не всегда, но тейк профит, как минимум, позволяет гарантированно закрыть позицию в «в плюс».
Технически выставить тейк профит можно двумя способами.
В момент открытия ордера
Самый простой и эффективный способ выставления тейка – в момент открытия сделки. Момент выхода из позиции всегда лучше наметить заранее и устанавливать сразу же при настройке ордера.
Для того, чтобы выставить тейк профит одновременно с открытием сделки, нужно изменить настройки ордера. В терминале МТ4 окно ордера можно открыть, кликнув правой клавишей мыши на тикере валютной пары выбрав соответствующую команду. В окне сделки, перед нажатием Buy или Sell, нужно указать целевое значение в поле «Тейк Профит». Для ордеров на покупку это значение должно быть больше цены сделки, на продажу – меньше.
При настройке отложенного ордера поле Тейк Профит заполняется аналогично.
Для уже открытой сделки
Иногда трейдер, даже представляя себе цель по сделке, не успевает установить тейк профит в момент открытия позиции (например, на рынке большая волатильность и, помедлив всего пару секунд, можно потерять несколько пунктов). В этом случае тейк профит можно настроить для уже открытой сделки.
В МТ4 такую операцию можно осуществить, кликнув правой кнопкой мыши на открытой сделке, и выбрав команду «Модифицировать или удалить ордер». В открывшемся окне можно изменить параметры стоп лосса и тейк профита и, в частности, настроить тейк с нуля.
Методы выставления тейк профита
Методы выставления тейк профита
Существует множество способов выставления тейк профита. Они могут отличаться, в зависимости от стиля торговли трейдера и правил его торговой стратегии.
По времени
Этот метод эффективен, например, при внутридневном трейдинге. Когда торговая система рассчитана на анализ рынка в течение одной дневной сессии, в конце дня все сделки должны быть закрыты вне зависимости от результата.
Например, если трейдер открывает позицию на продажу утром, в 9 часов, то в 23, когда подходит к концу американская сессия и торговля затихает, следует выходить из рынка.
На ключевых уровнях
Ключевые уровни цены – один из самых сильных ориентиров для выставления как стоп лосса, так и тейк профита. Уровень, на котором цена ранее замедлилась или развернулась, может стать сильной поддержкой или сопротивлением, в зависимости от того, с какой стороны от открытой позиции он оказался. Поэтому установка тейка именно на эту отметку наиболее оправдана: если цена будет двигаться в нужном направлении, скорее всего, она дойдет до ключевого уровня, а вот удастся ли ей его пробить – большой вопрос. Поэтому лучше забрать прибыль в тот момент, когда цена достигнет важной отметки, а если она затем ее пробьет – открыть новую сделку.
На круглых уровнях
Принцип аналогичен выставлению на ключевых уровнях. Круглый уровень также является важной психологической преградой для рынка, цена стремится к нему, но далеко не всегда преодолевает с первого раза.
Для скальперов и интрадей-трейдеров, кроме непосредственно круглых уровней (1.2500, 1.2600 и т. д.) актуальны уровни, заканчивающиеся на 20, 50 и 80 (1.3420, 1.3780 и т. д.).
По уровням (расширениям) Фибоначчи
Этот принцип также похож на выставление тейка по ключевым уровням, однако в данном случае, для определения целевой отметки потребуется воспользоваться инструментами Фибоначчи. В терминале МТ4 их можно выбрать через вкладку «Вставка/Фибоначчи» в верхнем меню.
Линии Фибоначчи растягиваются на основе предыдущего тренда, и дают ориентир для движения цены в обратном направлении (коррекции). При открытии сделки после разворота тренда хорошей целью будет уровень 61.8.
Отметка, на которой Фибоначчи совпадает с круглым уровнем либо поддержкой/сопротивлением, будет оптимальным вариантом для выставления тейк профита.
Конфлюентность
Оптимальной целью для тейк профита будет конфлюентность (совмещение) нескольких уровней. Это может быть, например, совмещение уровня поддержки с круглым уровнем, либо с одной из целей Фибоначчи, либо всех сразу. Чем больше уровней совмещаются на одной отметке, тем сильнее она становится, и тем эффективнее будет выставленный на ней тейк профит.
По волатильности
Для выставления тейк профита по волатильности удобнее всего использовать специальный сервис (например, mataf.net), определяющий среднюю величину свечи за час, день, и другие статистические показатели. На их основе и будет выставляться тейк.
Выбрав нужную валютную пару на mataf.net, можно увидеть показатели ее волатильности. При торговле внутри дня трейдеру будет интересна средняя величина дневной свечи.
Если, например, по GBPUSD цена в среднем за день проходит 100 пунктов, а сделка открывается, когда цена уже прошла 20 пунктов в нужном направлении, больше 80 пипсов от этой сделки ожидать не нужно.
Выставление тейк профита по волатильности – довольно общий вариант, но он имеет смысл, когда других ориентиров, вроде ключевых уровней, у трейдера нет.
По локальному экстремуму
Такой выход из позиции осуществляется скорее вручную, нежели по автоматическому тейк профиту.
Если цена, двигаясь в нужном направлении, сформировала новый экстремум, а затем начала откатываться назад, имеет смысл закрыть позицию вручную. Новый экстремум сигнализирует о том, что движение на данный момент себя исчерпало и неизвестно, возобновится ли тренд. При этом на пути цены уже сформирован новый уровень, который усложнит дальнейшее движение.
Даже если тейк профит был установлен ранее и цена до него не дошла, в такой ситуации лучше закрыть сделку вручную и забрать ту прибыль, что есть на данный момент.
После большой свечи
Еще один вариант закрытия сделки вручную. Как правило, после формирования большой свечи происходит замедление движения и коррекция, иногда довольно сильная. Если при открытой сделке в нужном направлении была сформирована большая свеча, которая принесла существенную прибыль, сделку лучше закрыть, что сохранит этот профит.
По перекупленности/перепроданности осцилляторов
Этот метод выхода из сделки также осуществляется вручную и потребует личного присутствия трейдера за терминалом.
На график актива нужно установить один из осцилляторов – чаще всего для определения перекупленности/перепроданности используется Стохастик, однако можно также работать с RSI или индикаторами Билла Вильямса. При покупках нужно дождаться, пока линии осциллятора не поднимутся выше уровня 80 – после этого сделка закрывается. При продажах ориентиром служит уровень 20. На других осцилляторах уровни могут отличаться (иногда нужно назначить их самостоятельно), однако принцип везде одинаков.
Минус такого способа в том, что при продолжительных трендах осциллятор довольно быстро заходит в зону перекупленности/перепроданности и остается там, либо начинает колебаться вверх-вниз, пока цена идет в одном направлении. В итоге трейдер закрывает сделку в самом начале тренда, взяв лишь малую часть возможной прибыли.
Этот недостаток можно компенсировать настройкой чувствительности индикатора, однако определять оптимальные параметры придется эмпирическим путем.
Стоп лосс * N
Один из самых простых способов выставления тейк профита, однако при этом требуется грамотное выставление стоп лосса. После выставления ограничения потерь, тейк устанавливается на расстоянии, в полтора, два, три или более раз больше. Таким образом – обеспечивается положительное математическое ожидание от торговли.
Однако рынок никак не привязан к подобным коэффициентам, факторы, которые реально воздействуют на цену в данный момент, при выставлении тейк профита никак не учитываются.
В некоторых частных случаях (например, при скальпинге), тейк профит может быть даже меньше стоп лосса. Однако это скорее исключение из правил, для обеспечения положительного результата в долгосрочной перспективе необходимо следить за тем, чтобы потенциальная прибыль была больше убытков, даже выставляя тейк по уровням или волатильности.
Трейлинг стоп
Трейлинг стоп – это скорее вид стоп лосса, однако он обеспечивает защиту прибыли и позволяет взять от движения максимум. Трейлинг стоп движется вслед за ценой на заданном расстоянии, например, в 20 или 30 пунктов. Пока цена идет в нужном направлении, трейлинг защищает все больше прибыли, если же она разворачивается, плавающий стоп лосс остается на месте, чтобы остановить дальнейшие потери, если тренд развернулся.
Без тейк профита – по противоположному сигналу
Использование тейк профита хоть и рекомендуется, но не является жестким непреложным правилом (как, например, использование стоп лосса). Поэтому возможны варианты, один из которых – выход из сделки не по тейку, а по противоположному сигналу.
Например, был осуществлен вход в сделку на покупку при пересечении ценой скользящей средней снизу вверх. Сделка закрывается в том случае, когда цена пересечет скользящую сверху вниз, и закроется ниже нее. В этот же момент можно открывать сделку в противоположном направлении.
По предыдущей волне тренда
Еще один вариант – измерение предыдущей волны тренда в направлении открытия сделки. В этом случае предполагается, что следующая волна должна быть примерно такой же силы, и цена пройдет столько же пунктов. Тейк профит устанавливается на таком же расстоянии, но уже от начала актуальной волны.
Фиксированный
Иногда трейдеры торгуют все сделки с одинаковым тейк профитом – например, равным 20 или 30 пунктов. Такая тактика может создать впечатление получения стабильной фиксированной прибыли, однако на практике это не самый лучший подход.
Дело в том, что условия каждой сделки индивидуальны: иногда цена может пройти и 100 пунктов, а иногда разворачивается и после 10. Пренебрегая анализом объективных факторов, и выставляя тейк профит, никак не привязанный к ним, трейдер рискует потерять прибыль, даже когда цена изначально двигалась в верном направлении.
Дополнительные рекомендации при установке тейк профита
Выбрав для себя тот способ, который лучше всего подходит вам и вашей торговой системе, обратите внимание на некоторые нюансы работы с тейк профитом.
Заключение
Существует множество способов установки тейк профита, каждый из которых имеет свои преимущества и недостатки. По совокупности факторов оптимальным вариантом является выставление тейка по уровням, причем в тех местах, где они совпадают, например, с круглыми ценовыми значениями или уровнями фибоначчи. Однако стоит и помнить про соотношение стоп лосс и тейк профит и положительном математическом ожидании.
При торговле по конкретной торговой системе, вполне вероятно, в ней уже будут прописаны конкретные правила выставления тейка. Если же жестких рамок в этом плане не предусмотрено, нужно подобрать тот способ, который лучше всего подходит для этой ТС, принимая во внимание все общие рекомендации, а также необходимость соблюдения правил мани менеджмента.
Что такое тейк-профит (take-profit): понятие, преимущества и механизм ограничения прибыли на бирже
Активные инвесторы на бирже не только страхуют свой капитал от возможных убытков, но и ограничивают прибыль. Для этого есть специальный инструмент. В статье рассмотрим, что такое тейк-профит простыми словами, зачем он нужен трейдеру, как его выставлять и как он работает.
Понятие тейк-профита и назначение в трейдинге
Тейк-профит (англ. take-profit) переводится как “взять прибыль”. В трейдинге означает приказ брокеру закрыть сделку при достижении установленного уровня прибыли.
Подача такого приказа будет оправдана, если:
Take-profit может быть выставлен на два вида биржевых заявок:
Технически выставить стоп-заявку легко. Любой инвестор с этим разберется, если хоть раз подавал приказ брокеру на покупку или продажу активов. Главная сложность заключается в расчете предельной цены, при которой заявка на бирже должна быть выполнена. Здесь все будет зависеть от опыта трейдера, его аналитических способностей и удачи.
Тейк-профит – разновидность стоп-приказов. Другим популярным инструментом является стоп-лосс. Их изучают вместе. Если первый ограничивает прибыль инвестора, то второй контролирует убытки. Трейдеры часто по одному активу одновременно выставляют и стоп-лосс, и тейк-профит.
Как выставить стоп-приказ
Выставить тейк-профит можно в любом торговом терминале. Интерфейсы разные, но искать следует в форме оформления заявки на покупку или продажу актива.
Покажу на примере своего брокера. Допустим, я хочу заработать на акциях Сбербанка. Устанавливаю take-profit на их продажу.
Шаг 1. В портфеле выбираем нужные акции и нажимаем кнопку “Продать”. В открывшейся форме нажимаем кнопку “Тейк-профит”.
Шаг 2. Мой брокер дает возможность выбрать вид цены, по которой будет исполнена заявка: рыночную или лимитную. В первом случае надо просто включить соответствующий флажок – брокер продаст по текущей на момент срабатывания приказа котировке. Во втором случае нужно ввести свое значение.
Шаг 3. В QUIK выставляем цену активации заявки, отступ и спрэд для более гибкого реагирования на стоп-приказ:
Рассмотрим варианты развития событий с акциями Сбербанка.
Вариант 1. Котировка дошла до 350 ₽ и не пошла выше. Сработала заявка на 345 ₽ (350 – 5).
Вариант 2. Котировка дошла до 350 ₽, но ушла выше, проскочив до 360 ₽. Сработала заявка на 355 ₽ (360 – 5).
Вариант 3. Котировка пошла вверх, дошла до 350 ₽, но потом сменила направление и пришла к 348 ₽. Сработал защитный спрэд, и акции проданы по 346 ₽ (348 – 2).
Почему тейк-профит не сработал
Приказ на фиксацию прибыли может не сработать или сработать по другой цене:
В редких случаях вы можете открыть короткую позицию, сами того не ведая. Это произойдет, если:
Брокер должен исполнить приказ, но нужного количества бумаг на счете нет. Тогда он дает их вам в долг, т. е. открывает сделку шорт.
Заключение
Долгосрочному инвестору тейк-профит может понадобиться только в одном случае. Например, он купил недооцененные бумаги после проведенного фундаментального анализа с надеждой на их дальнейший рост. Когда котировка на бирже достигнет справедливой оценки, интерес к активам пропадет, потому что потенциал роста будет исчерпан.
Чтобы не пропустить этот момент, инвестор заранее рассчитывает справедливую стоимость и устанавливает take-profit на ее достижение. Освободившиеся деньги он перекладывает в другие перспективные бумаги.
Take profit что это
Стоп-заявка — это заявка на покупку или продажу финансового инструмента, когда цена на него достигает заданного вами значения. Так вы не упустите нужный момент на рынке, даже если не следите за котировками 24/7.
Сначала нужно заранее завести стоп-заявку в торговом терминале или приложении. Стоп-заявка будет храниться на сервере брокера до тех пор, пока не наступит стоп-цена — в этом случае заявка уходит в систему биржи.
Заявку стоп-лимит используют, чтобы ограничить потери заранее просчитанной суммой. Если рынок неожиданно обвалится, ваши убытки будут для вас прогнозируемыми.
Вы выставляете стоп-цену — сигнальную цену к покупке или продаже для брокера. А также допустимый диапазон — до какого предельного значения брокер может совершать сделку. В приложении «Мой брокер» вам будет всё понятно интуитивно: в разделе «тип заявки» смените лимитную или рыночную заявку на стоп-приказ, выберите stop-limit и вбейте нужные значения в графы «цена активации», «цена лимитной заявки».
Когда вы будете заводить тейк-профит в «Моём брокере», укажите:
Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ПАО Московская Биржа.
Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
ООО «Компания БКС», лицензия №154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия. 129110, Москва, Проспект Мира, 69, стр. 1, 3 подъезд.
Только для начинающих! Заявки стоп-лосс и тейк-профит.
Начнем со стоп-лосс заявки. Грамотный трейдер для контроля риска всегда использует стоп-заявки, поскольку рынок имеет свойство зачастую идти против открытой позиции. Стоп помогает ограничить убытки в размере комфортном для трейдера и не позволяет слить весь депозит, так нет ничего хуже чем продолжать сидеть в неконтролируемом и продолжающем нарастать убытке.
Профессиональные трейдеры часто говорят:
«Обрезайте свои убытки и позволяйте прибыли расти».
Как же происходит постановка стоп-заявки. В специальном окне необходимо ввести параметры срабатывания стоп-заявки, сколько она будет действительна, по какой цене будет происходить активация и по какой цене пойдет сама сделка в случае ее активации. Скрин из Quik. 
Есть два вида стопов — лимитные и рыночные.
Это относится к цене исполнения. Цена активации всегда является лимитной.
Лимитные стопы при активации выставляют на рынок лимитную заявку на закрытие позиции, рыночные стопы соответственно выставляют рыночную заявку.
Преимущество лимитных в том, что вы закроете сделку в планируемом лимите убытков, недостаток в том, что при резком движении цены ваша заявка останется висеть в стакане неисполненной и вы рискуете остаться с убыточной позицией.
Преимущество рыночных в том, что вы гарантированно закроете свою убыточную позицию, но в результате закрытия вы можете получить существенное проскальзывание, поскольку заявка будет выброшена на рынок по рыночной цене исполнения.
Лучше для себя определить и выбрать какой то один тип исполнения заявки и пользоваться им. Рыночный тип конечно безопаснее, но есть риск превышения лимита просадки.
Тейк-профит выставит вашу заявку на рынок, когда стоимость бумаги дойдет до заранее установленной вами цены. Тейки лучше устанавливать по рынку, однако есть возможность установить скользящий тейк. Им можно пользоваться когда вы предполагаете что возможно будет резкое движение цены в вашу сторону в момент активации заявки.
Стоит обязательно помнить о том, что существует задержка во времени между активацией стоп-заявки и попаданием самой заявки в рынок. Дело в том, что когда вы ставите любую стоп-заявку, она регистрируется только в системе самого брокера, т.е. вы ему даете отложенный приказ, который он исполнит когда сформируются условия обозначенные в этом приказе. Уже после активации, брокер передает заявку в рынок. И чем большая временная задержка при этом будет, тем хуже будет процесс исполнения вашей заявки, особенно стопа. Наихудшее исполнение показывают субброкерские компании, т.к. там появляется дополнительное звено и передача данных происходит гораздо медленнее.